热点题材方向值得关注！
1、AI提升产品交互性，传统产品AI化进程加速！商汤科技与汕头澄海区政府合作，共建全国首个“AI+玩具”产业基地，推动AI与传统玩具融合。
AI赋能让玩具交互、趣味等大幅提升，具备交互、陪伴、教育能力，需求覆盖全年龄段。东北证券认为，AI将成玩具市场核心催化剂，潜力超潮玩爆发期，其渗透率提升速度至少等同潮流玩具，预计2026-2030年国内渗透率达29%、41%、47%，2030年市场规模近850亿元。
2、 据媒体报道，香港金管局印发稳定币发行人监管制度，8月1日生效。有意申请牌照开展相关活动的机构，可先向牌照组表达意向，便于初步讨论。
开源证券指出，稳定币应用场景从加密交易向更广泛支付领域拓展，市场规模和活跃度快速提升。美国签署稳定币法案，确立监管框架，稳定币走向合规发展。香港稳定币条例8月1日实施，牌照是入局关键，看好稳定币及RWA市场投资机遇。
3、AI硬件升级带动高端PCB需求大增。据报道，当前PCB行业景气度较去年同期明显改善，高端产品需求旺盛，BT载板订单饱满且涨价，高多层板、高阶HDI等因AI服务器等硬件升级走俏、价格上涨，受技术壁垒影响，高端产品短期供需缺口存在。
AI推理芯片迭代、车规算力升级、消费电子换机潮共同作用，PCB订单能见度或延续至2027年，行业景气度有望持续上升。中信证券认为，AI算力推高高端PCB需求，今年已现明显缺口，2026年ASIC芯片增长或成高端PCB增量主力，看好技术领先、扩产积极、海外客户合作领先的头部PCB公司。
4、江苏省医保局7月29日公示脑机接口相关医疗服务价格项目，拟定非侵入式适配费966元/次，侵入式置入费6600元/次、取出费3200元/次。
脑机接口下游应用潜力大，在神经药物替代、睡眠、康养等领域前景广阔。开源证券认为，其在医疗和非医疗领域市场潜力巨大，医保定价落地有望加速商业化，政策与技术共振下投资机会值得关注。