大家下午好，假期结束啦，最受关注的应该是假期外围市场表现、假期消费数据和这次的默沙东特效药。对于外围市场表现，稍后再说，假期消费数据，整体来看消费人数相比2019年增速很一般，但消费金额很有亮点——高端消费整体很好，比如大家看免税消费是大超预期的。
如果从这里看明年，消费大概率依旧是结构性不错、整体低迷——消费股机会只在部分方向，不会是板块系统性机会。原因是，现在上游原材料大涨，影响的还是广大的中游制造业和普通劳动者的收入，在收入起不来的情况下，消费复苏的时间会被动推迟。
海南商务厅最新数据10月1日至5日，海南9家离岛免税店总销售额13.91亿元，同比增长82%。其中，免税销售额12.05亿元，同比增长75%；免税购物人数17.82万人次，同比增长52%；免税购物件数115.67万件，同比增长83%。
其中，10月5日，海南9家离岛免税店销售约3.14亿元，同比增长84%。其中，免税销售2.75亿元，同比增长78%，免税购物人数4.06万人次，同比增长57%，免税购物件数26.59万件，同比增长85%。
同比增速超预期原因：1）客流比节前恢复，2）海发控9.30二期开业后大促引爆所有免税商跟进，3）苹果13大卖，4）线上回头购发力，5）海南省打击代购行动暂告一段落。投资方面，依然还是重点关注免税龙头。