2021年4月13日,来自北京的嘀嗒出行 Dida Inc向港交所递交招股书,拟香港主板上市。这是继其于2020年10月8日递表失效之后的再一次递表。

嘀嗒出行,作为中国领先的技术驱动出行平台,旨在创造更多的交通运力,同时减少对环境的影响。公司采用双管齐下的策略,通过顺风车平台减少私家车出现空座的浪费情况,并通过公司的智慧出租车服务来改进全国传统出租车打车及管理。

公司凭借先进技术,将熟人之间的零星事件转变为在陌生人分享相近出行路线的大规模常规出行。截至2020年12月31日,嘀嗒出行在全国366个城市提供顺风车平台,拥有约20.7百万名注册私家车主,包括约1080万名认证私家车主。仅准许认证私家车主于完成公司的验证过程后通过公司的平台提供顺风车搭乘服务。自公司成立至2020年12月31日为止,共为约4200万名顺风车乘客提供服务。

截至2020年12月31 日,嘀嗒出行已在86个城市提供了出租车网约服务,并与17个城市的市级或区级出租车协会建立了战略合作伙伴关系。公司亦与西安地方交通部门及出租车协会开展全面智慧出租车合作,并准备将该合作模式复制至沈阳、徐州、南京、杭州及中山等其他城市。

根据弗若斯特沙利文咨询公司报告(以下简称F&S报告),2019年,嘀嗒在顺风车市场排名第一,市占率为66.5%,在出租车网约市场排名第二,平台交易总额(GTV)为110亿元人民币。

根据弗若斯特沙利文预测,2019年到2025年,由出租车、网约车、顺风车构成在中国四轮出行市场的交易总额预计将由2019年的人民币7,119亿元增至2025年的人民币11,005亿元,复合年增长率为7.5%。其中顺风车为增长最快的细分市场,将在2025年过千亿,达到1139亿,复合年增长率为41.8%。

2025年,出租车市场将继续占领54%的市场份,依然为其中最大的细分市场。此外,顺风车、出租车、网约车三种方式中,平台佣金率差异较大:顺风车、出租车网约平台佣金率低于10%,网约车佣金率高于20%。有着万亿规模顺风车出租车赛道,在中国仍然处于起步阶段,作为先行者,嘀嗒已准备就绪,成功上市之后,借助资本市场的力量和巨大的网络效应,嘀嗒率先跑出加速度,有望进一步巩固顺风车行业的市场领导地位。

招股书显示,在过去的2018年、2019年和2020年三个财政年度,嘀嗒出行的营业收入分别为人民币 1.18 亿、5.81 亿和 7.91亿元;相应的净利润分别为人民币 -16.77 亿、-7.56 亿和 -21.94 亿元。按经调整利润净额计算,其相应的净利润为人民币 -10.68亿、3.16亿和3.43亿元。

2015年嘀嗒完成由IDG及易车等机构及企业投资者牵头的B轮融资,同一年,完成1亿美元C轮融资。2017年,嘀嗒完成由蔚来资本牵头的D轮融资。多轮融资下,嘀嗒吸引了包括蔚来资本、IDG、崇德投资、易车、高瓴、京东及携程旅行,在嘀嗒出行上市前持股比例分别为21.60%、10.23%、7.15%、4.95%、4.14%、4.14%、2.86%。

尽管机构争相持股,但是宋中杰、李金龙、李跃军、朱敏及段剑波分别拥有5brothers Limited的59.33%、10.87%、10.87%、10.87%及8.06%权益。因此嘀嗒出行CEO宋中杰等管理团队持股比例为34.43%,占总投票权的50%,上市后可控制投票权约73.57%,保持管理团队的独立决策权,将使公司长期受益。