日前，渤海银行公布了去年业绩情况，财报显示2020年渤海银行信用卡不良贷款率高达6.26%，在已经公布数据的股份制银行中，位居首位。

渤海银行成立于2005年，是最晚诞生的全国性股份制银行，2020年7月在港交所上市。截止2020年底，渤海银行总资产为1.39万亿。2020年渤海银行营业收入为324.92亿，净利润为84.45亿。

作为股份制银行中的“小字辈”，渤海银行整体业绩和规模并不亮眼，但是近年来，依靠助贷，其零售业务突飞猛进。

不过，渤海银行2020年不仅仅是信用卡不良率暴增，个人消费贷款不良率也从0.63%增长到了1.66%，增长了163.49%。

渤海银行零售业务正为其过往迅猛增长买单吗？

信用卡不良贷款率超过6% 居股份制银行之首

从2017年到2020年渤海银行信用卡业务实现了快速增长，2017年至2020年信用卡贷款余额分别为11.04亿、17.85亿、32.86亿、43.07亿。

2020年，渤海银行信用卡不良贷款2.69亿元，较上年增加1.92亿元，不良贷款率从2019年的2.33%飙升到了6.26%，增长了168.67%。

由于受到疫情影响，部分行业人群还款能力出现明显下降，信用卡贷款风险加速暴露。根据披露相关数据的上市银行统计，各大股份制银行信用卡不良率均有上升。

民生银行信用卡不良率从2.48%上升到了3.28%，中信银行从1.74%上升到了2.38%，平安银行从1.66%上升到了2.16%。

多家银行在年报中都预测，2021年信用卡业务处于风险释放期，资产质量仍将面临一定压力。

根据央行公布的数据，2020年底，银行卡授信总额为18.96万亿，同比增长了9.18%，银行卡应偿信贷余额为7.91万亿元，同比增长4.26%。信用卡逾期半年未偿还信贷总额为838.64亿，同比增长了12.92%，占信用卡应偿信贷余额比例为1.06%。

助贷撑起了渤海银行零售业务

从2017年到2020年，渤海银行总贷款额从4648.9亿增长到了8875.38亿，近乎翻倍，不过其公司业务贷款额增长幅度并不大，从3433.51亿增长到了5461.19亿。但是零售贷款从2017年的1188.01亿增长到了2020年的3103.72亿，2018年和2019年零售贷款分别为1678.4亿、2334.2亿。

零售业务的强势表现，得益于个人消费贷款的猛增。

2017年至2020年，渤海银行的个人消费贷款余额分别为87.55亿、484.97亿、956.06亿、1126.98亿。2020年比2017年增长了将近12倍。

渤海银行个人消费金融业务短时间崛起的秘诀就是助贷业务。

渤海银行“与领先的第三方互联网消费金融平台建立了稳健的合作关系”，以扩大市场份额。据公开资料，渤海银行的合作方包括蚂蚁金服、腾讯金融、度小满金融、360金融、小米金融、乐信等数十家平台，甚至已经暴雷的美利金融、玖富也是其合作伙伴。

毫不夸张地说，正是过去一直在风口浪尖的助贷业务，促进了渤海银行零售业务的增长。

不过，由于疫情带来的影响，2020年渤海银行个人消费贷款不良贷款率从2019年的0.63%增高到了1.66%，增长了163.49%。

根据渤海银行2020年半年报，其个人消费贷款不良率为1.21%，意味着下半年情况并没有好转。

2020年7月，银保监会出台《商业银行互联网贷款管理暂行办法》，对商业银行与互联网公司合作开展助贷业务进行规范。《暂行办法》明确提出商业银行不得以任何形式为无放贷业务资质的合作机构提供资金用于发放贷款，不得与无放贷业务资质的合作机构共同出资发放贷款。

2021年2月，银保监会进一步规范商业银行互联网贷款业务，要求商业银行与合作机构共同出资发放贷款，单笔贷款中合作方的出资比例不得低于30%，而且要求商业银行与全部合作机构共同出资发放的互联网贷款余额，不得超过全部贷款余额的50%。

从渤海银行个人消费贷款增速看，2020年速度明显放缓，2018年到2020年每年增速分别为453.93%、97.14%、17.88%。

尾声

渤海银行IPO发行价为每股4.8港元，去年11月一度涨到了5.82港元，不过今天收盘价只有3.37港元，较发行价下跌了30%。

未来，随着互联网贷款业务监管进一步加强，渤海银行零售业务将何去何从，仍需要投资者观察。