AI手机、AIPC销量有望首超非AI产品，机构扎堆调研产业链公司

AI手机、AI电脑的销量持续大幅增长，今年有望首次超过非AI产品。产业链上，多家上市公司正加快AI布局，全球首款AI智能体手机即将亮相。

预计今年AI手机、AI电脑销量将首超非AI产品

7月7日，国家发展改革委创新和高技术发展司副司长王若蒙表示，目前，重点行业的人工智能整体渗透率突破80%。去年我国AI手机、AI电脑等智能终端年出货量超1亿台，今年有望继续大幅增长，AI手机、AI电脑的销量预计将首次超过非AI产品。

手机方面，根据IDC预计，2026年，中国新一代AI手机出货量将达到1.47亿台，同比增长31.6%，占据整体市场的53%。

从AI手机功能上看，今年6月，市场传出微信与多家手机厂商达成A2A（Agent-to-Agent）助手服务合作的消息。腾讯客服就此回应称，微信已联合华为、小米、OPPO、vivo等终端厂商落地A2A协作服务，依托该互联互通能力，用户可借助手机内置系统AI助手，直接发起微信音视频通话，定向给微信好友发送消息。

光大证券研报指出，多家厂商将支持微信A2A功能，这将为更多的手机带来新的AI功能。微信与手机厂商推动AI场景落地，这对AI手机影响深远，AI手机有望获取更多操作权限，来满足用户在交互方式方面的新需求，打通AI手机最终落地的关键环节。

电脑方面，IDC数据显示，2026年第一季度，中国PC市场整体销量达到819万台，同比增长0.8%。虽销量增速趋于平稳，但从结构上看，市场处于深度调整阶段。而在本轮市场调整过程中，AI正逐步从技术概念走向实际应用，并成为推动PC市场结构升级的重要因素。

随着端侧AI应用场景的不断丰富，具备本地算力能力的AI笔记本需求快速提升，带动整体产品形态和配置标准发生变化。据IDC数据，2026年1至2月，不含Apple在内的高算力AI笔记本销量占比已达到33.0%。

AI手机、AI电脑的销量增长离不开广大的AI用户群体。中国互联网络信息中心发布的第五十七次《中国互联网络发展状况统计报告》显示：截至2025年12月，我国生成式人工智能用户达6.02亿人，较2024年底增长141.7％；普及率达42.8％，同比大幅提高25.2个百分点。

全球首款AI智能体手机即将亮相WAIC

2026年7月8日，中兴通讯（000063.SZ）终端事业部总裁、努比亚技术有限公司总裁倪飞发文确认，努比亚将推出全球首款AI智能体手机，定位量产旗舰，将在7月17日至20日举办的2026世界人工智能大会（WAIC）上首次公开亮相。

中兴通讯董事长方榕前不久透露，新一代AI手机即将上市，将提供“听得懂、能干活”的交互体验，推动AI能力从云端向端侧下沉。

2025年，中兴通讯的手机产品收入实现双位数增长，在单品上，公司联合字节跳动推出了AI原生的努比亚M153豆包手机助手技术预览版。中兴通讯表示，手机业务聚焦“AI＋游戏”推动品牌价值跃迁，2026年将加速AI技术在终端的规模化落地，巩固努比亚在AI原生终端领域的先锋地位。

A股市场上，手机、电脑厂商正普遍布局AI。

传音控股（688036.SH）主要产品为TECNO、itel和Infinix三大品牌手机，包括功能机和智能机。在AI手机方面，公司旗下TECNO AI和Infinix AI已广泛应用于影像增强、语音助手、AI写作等功能场景；公司开发了一系列AI辅助功能应用并持续迭代推进系统全面AI化，借助Agent提升用户智能设备移动体验。

2025年，传音控股手机业务实现营业收入584.48亿元，毛利率为18.43%。

雷神科技（920190.BJ）已形成以电竞笔记本、电竞台式机、电竞显示器、外设周边四大产品阵列为主的电竞全场景硬件装备解决方案。

2025年，在电竞PC方面，雷神科技紧跟PC行业技术迭代以及AI PC发展趋势，聚焦AI技术与高性能硬件的融合，推出RTX50系PC新品和AI PC新品。PC产品预装雷神AI客户端，深度整合AI智能操控、AI健康监测、AI嗨聊、文档总结、多语言翻译、AI PPT生成、视频创作、智能邮件撰写等核心能力，覆盖工作、学习、生活全场景。

2025年，雷神科技笔记本产品实现营业收入18.36亿元。

产业链公司发力AI，有公司获机构密集调研

从AI手机、AI电脑产业链来看，多家上市公司积极布局AI相关领域。

ODM厂商华勤技术（603296.SH）披露，虽然行业面临存储芯片涨价带来的压力，但凭借领先的PC产品技术实力及综合运营效率，公司笔电业务在2026年第一季度延续了良好态势。公司已构建覆盖笔记本电脑、一体机、台式机、打印机及周边配件等品类的全栈式PC产品矩阵，与全球头部品牌客户保持长期稳定合作。同时，算力驱动带来AI PC等产品需求，给公司的笔电业务带来长期的发展机遇。

工业富联（601138.SH）年报显示，依托大客户智能手机高端机型的稳定出货及消费电子智能化升级需求，公司终端精密机构件业务经营业绩稳步提升。2025年，得益于AI手机带来的结构性机会，精密机构件出货量较上年同期实现双位数增长。

在产业链上游，佰维存储（688525.SH）2025年年报显示，公司已推出覆盖AI手机与AI PC端应用的多系列存储产品，包括UFS、LPDDR5/5X、PCIe 5.0SSD、DDR5等产品，并持续推进市场推广与客户导入。另外，公司正在开发自研UFS主控芯片，将提升公司在AI手机、AI穿戴、AI智驾等领域的高端存储解决方案的产品竞争力。2026年2月，UFS主控芯片投片，计划在下半年开始导入终端客户。

芯原股份（688521.SH）拥有自主可控的图形处理器IP（GPU IP）等六类处理器IP，以及1700多个数模混合IP和射频IP。基于自有的IP，公司已拥有丰富的面向AI应用的软硬件芯片定制平台解决方案，涵盖AI PC、AI手机、智慧汽车、机器人等高效率端侧计算设备等。

2026年1月，芯原股份完成对逐点半导体的收购。逐点半导体擅长图像后处理，主要包含插帧、超级分辨率和图像增强等核心模块。结合芯原股份的图像前处理IP，双方将为AI手机、AI眼镜、AI电视、AI Pad、AI投影等更多领域客户提供完整的图像处理方案，提升公司在显示处理IP领域的综合竞争力。

股价方面，截至2026年7月9日，佰维存储年内股价上涨265.14%，芯原股份年内股价上涨139.88%。

根据Choice金融终端数据，2026年6月，华勤技术接受180家机构调研，佰维存储获得45家机构调研。AI手机、AIPC概念股中，水晶光电（002273.SZ）、通富微电（002156.SZ）在6月被超过50家机构调研。

​