7月21日，普乐师数字科技有限公司（下称“普乐师”）在港交所递交上市申请，富瑞、国泰君安国际为联席保荐人。据贝多财经了解，普乐师在境内对应的主体为普乐师（上海）数字科技有限公司，成立于2004年。

据招股书介绍，普乐师于2004年开展业务当时为传统线下销售及营销服务代理公司，并于2012年开始将业务转型及升级，以专注于数字化及赋能具市场领导地位的快速消费品品牌商。

普乐师表示，其为客户提供数字化销售及营销服务及SaaS+服务，以通过数字化及系统化他们的销售及营销计划加强其线下销售及营销效率及效用，并带动线下零售销售。按2021年收益计算，该公司是中国最大的为大型快速消费品企业服务的非门店零售技术赋能者。

2019年、2020年和2021年，普乐师的收入分别为4.76亿元、4.14亿元和4.16亿元，净利润分别为2793.5万元、5389.7万元和5901.0万元。2022年第一季度，普乐师的收入为1.40亿元，2021年同期为1.07亿元；净利润1915.0万元，2021年同期为1565.9万元。

在非香港财务报告准则计量标准下，普乐师2019年、2020年、2021年和2022年第一季度的经调整净利润分别为4842.7万元、5389.7万元、6738.0万元和2188.0万元，经调整净利润率分别为10.2%、13.0%、16.2%和15.6%。

招股书显示，普乐师的收入主要来自数字化销售及营销服务、SaaS+服务。其中，数字化销售及营销服务包括：实地解决方案、实地人力派驻的服务收费；SaaS+服务则包括：SaaS+解决方案及、SaaS+订阅的服务费。

2019年、2020年和2021年，普乐师来自数字化销售及营销服务的收入分别为4.56亿元、3.79亿元和3.42亿元，占总收入的比例分别为95.9%、91.8%和82.2%。2022年第一季度，这一收入为1.12亿元，占比为79.9%；2021年第一季度为8867.9万元，占比为82.8%。

于2022年第一季度，普乐师拥有47名客户，其中包括29名头部客户。此外，公司的FMES平台上累积了海量数据资产及庞大的线下零售网络。于业绩记录期，FMES已整合逾400万个终端的数据资产，于最后可行日期，FMES平台已累积逾41.4万个触点用户。

据招股书披露，2019年、2020年、2021年和2022年第一季度，普乐师来自五大客户的收益分别为2.62亿元、2.69亿元、2.50亿元和0.95亿元，分别占同期总收入的55.0%、65.2%、60.2%和67.4%。

根据弗若斯特沙利文报告，中国零售支援服务市场预计将从2021年的人民币7.9万亿元增至2026年的11.0万亿元，复合年增长率为6.8%，而零售科技赋能服务市场预计将自2021年的8,189亿元增长至2026年的13,221亿元，复合年增长率为10.1%。

弗若斯特沙利文报告还显示，作为中国非门店零售科技赋能服务市场的最大板块，快速消费品企业非门店零售技术赋能服务板块预期将由2021年的858亿元增加至2026年的1,446亿元，复合年增长率为11.0%。

在本次上市前的股权架构中，普乐师执行董事、主席兼行政总裁孙广军及其家族信托通过Guangjun Sun Holdings、Guangjun Holdings分别持有该公司14.97%、52.36%的股份，合计持股比例为67.33%，为普乐师的控股股东。

同时，普乐师的顾问夏景棠及其家族信托通过Sky Xia Holdings、Hannah Xia Holdings分别持股4.98%、7.17%，合计持股比例为12.15%；普乐师执行董事兼副总裁杨洪及其他32名员工或前员工通过Kuwei Holdings，持股7.17%。