林园：凡尔赛式吐槽

在6月9日的茅台股东大会上，林园投资董事长林园表示：“我持有茅台2%的股票，现在占我总资产的40%，我一年分红几个亿，拿了这么多股票，却要像乞丐一样去求着茅台经销商买酒，希望公司能够考虑股东的买酒需求，给予政策倾斜。

茅台周四收盘的市值是2.8万亿，2%的股票对应市值是564亿；这个只占了林董总资产的40%，算一下身价至少也是1400亿了。这样的大佬还要求着经销商买酒，说明茅台真的很公正~~

看了下林园投资业绩，以最具代表的林园投资1号为例，厉害的时候是真厉害，但不行的时候也是真不行。

其实茅台的筹码都被锁定了，每天交易的量也就两三万手，一点点买盘就能涨上去。这两年医药、白酒的大消费行情，真的要感谢北向，持有茅台最多的就是北向，北向的持仓四成是消费。没有北向，你去看看15年前茅台的走势。

医美：雪上加霜

周四盘后国家卫健委等部门印发《打击非法医疗美容服务专项整治工作方案》，将于6月到12月联合开展打击非法医疗美容服务专项整治工作。

让本就陷入调整的医美概念股雪上加霜！一旦整治开始，不排除后面还有负面报道。朗姿大股东减持导致两个跌停，随后画饼（计划拿出部分减持资金投资医美业务），有所止跌；周四盘后又发了条公告......一边自己减持，一边喊着老乡别走，这是不是市值管理？

不过，医美是个中长期赛道，这是一个成瘾性行业，因为有些针一旦打了，就持续要打；填充的也一样。所以这样的事件性导致的调整，对后市仍想参与医美的投资者来说，是个不错的买点（并非现在）。

信创：国产替代刻不容缓！

周四盘面有两条主线，一条是以光伏、新能源为主的抱团股，内资主导，大概率是要回调的，看周五盘中接力如何。这波光伏不强，就是因为原材料涨价，光伏厂商陷入被动，因为光伏打的就是平价。

另一条线就是炒作医美、白酒的活跃资金去了鸿蒙概念。20%涨停都有不少家，板块内多数个股都是5-10倍的异常放量，基本上今天是要分化的，有个去弱留强的过程。高度上还是看风向标润和软件，龙头不倒，板块就还有挖掘、补涨的机会。

鸿蒙实际可以归于信创技术与应用创新（信创）产业链，这个产业链包括芯片、系统软件、中间件和应用软件。

之前芯片卡脖子，有了国产替代的炒作；谷歌对华为卡脖子，诞生了鸿蒙。为了摆脱各细分领域卡脖子，未来几年党政等行政机关的计算机软硬件可能要全部替换为国产，对上市公司来说，这就是业绩增量。

比如现在大家都已经把office替换成WPS了，中望软件的CAD、超图的GIS，不知不觉很多都已用上国产的。后面zf的英特尔CPU可能要换成长城的飞腾，windows系统换成中国软件的麒麟。

所以最近科技的核心可能是信创，信创的核心是国产替代，短期科技预计将继续受益。周五观察中国软件与中国长城能否稳住向上的趋势。看看信创是否能成为继医美之后的又一轮市场主线！实际操作上建议等分化调整后的低吸机会。