出品| 北京海证


一、《美国Yahoo财经》8月2日文章：瑞银证券分析师近日发出报告指出，海外资金年内或重回中国市场，北向资金有望在下半年净流入1500亿元。考虑到全球投资者对A股的持股占比较其他海外股票市场相对较低，认为A股市场有望在海外市场波动加大时维持相对韧性；基准情境下，如果海外今年没有出现经济衰退，考虑到中国宏观政策宽松加码，美国可能对其出口产品取消部分关税，同时对互联网相关领域的监管有所放松，以及全球股市似乎已有触底企稳的迹象，海外资金或将在2022年内重回中国市场。

二、《美国Yahoo财经》8月1日文章：高盛下半年看好江西铜业、恒立液压、中国国航、中国中免等股票。该行续建议「增持」中国市场股票(A股及H股)，因料中国经济增长、通货膨胀和政策周期方面与世界其他地区相比处较有利置。高盛表示，在行业建议「增持」互联网、汽车、半导体及耐用消费品板块，并对下半年挑选出四大投资主题及股票。(第一是财政刺激、第二国企房地产商、第三为中概股回归及具盈利科技股、第四是疫情后复苏)，现列如下：1、财政刺激：中国中铁、潍柴动力、中国国航、江西铜业、恒立液压；2、国企房地产商:招商蛇口、保利发展、万科A、金地集团；3、疫后复苏：锦江酒店、首旅酒店、格科微、芯原股份、分众传媒、宋城演艺、中国中免；4、中概股回归及具盈利科技股：腾讯、美团、阿里巴巴、拼多多、京东、网易、百度。


三、《美国投资者商报》8月2日文章：8月份最值得关注和买入的中国股票包括比亚迪、蔚来、百度、理想汽车、小鹏汽车。中国是世界上人口最多的国家和第二大经济体，拥有蓬勃发展的城市中产阶级和惊人的创业活动。在电动车领域，政府支持新能源汽车购买，并将考虑将新能源汽车购置税免税政策延长至年底，这对理想汽车、比亚迪等公司来说是利好。百度公司已经摆脱了搜索业务的束缚，现在还拥有蓬勃发展的云业务和无人驾驶业务。鉴于百度的巨大潜力，预计百度的EV/EBITDA将超过50倍，但百度目前的EV/EBITDA低于10倍，处于被低估区间。

四、《加拿大 wealthprofessional》8月2日文章：中国科技股未来将更加光明。由高盛维护的专有的监管晴雨表显示，监管环境去年飙升至极高水平，但随着政府采取更加宽松的基调，今年迄今已趋于稳定甚至下降。政府现在准备支持在线平台经济的健康和可持续发展。开始看到科技公司关注利润率、关注盈利能力，并开始对上行带来预期。

五、《香港阿斯达克财经》8月2日文章：北向资金7月调仓逆势买入大消费龙头，迈瑞医疗7月获北向资金净买入超30亿元，贵州茅台、中国中免获净买入22.03亿元、15.72亿元。部分医药、白酒相关的消费股龙头获外资“抄底”，电力设备板块继续获得北向资金青睐。此外，新能源产业链中上游原材料厂商持续受到北向资金关注，华友钴业、天齐锂业、恩捷股份的北向资金净买入额均位居沪深两市前十。

六、《香港南华早报》8月2日文章：在香港交易中占主导地位的中国股票足够便宜，当前市盈率从1月的11.7倍缩水至9.7倍。上一次市场走低是在6月16日，指数在接下来的两周内上涨了5%。5月12日，市盈率也降至9.3倍，随后指数上涨了12%。政府已明确表示，重点正在转向更大的稳定性和更有利于市场的政策，约1710亿美元的资产。这应该为股市形成“建设性的，甚至是支持性的”背景，看好电动汽车行业相关产业链的长期增长。