这些年,伴随着通信技术的不断发展,手机产业可以说是突飞猛进,然而2022年之后,手机市场却出现了问题,直到最近苹果、高通、联发科的财报接连暴雷,很多人都在问手机产业的寒冬到底还要多久?我们该怎么看产业的发展?

一、苹果、高通、联发科财报接连暴雷

据科技新知的报道,苹果发布了2023财年第一财季(2022年度第四季度)财报。根据财报,苹果在第一财季的总营收为1171.54亿美元,较2022年同期的1239.45亿美元下降5.5%,是自2019年以来首次出现营收同比下降的情况,并创下了自2016年9月以来最大的季度营收降幅。同一时期,苹果的净利润达到了299.98亿美元,较2022年同期的346.30亿美元下降13.4%。

在第一财季财报发布前,华尔街分析师普遍认为苹果的总营收和净利润将会下滑,但实际跌幅还是超出了分析师的一致预期。由于总营收和净利润都不及预期,美股盘后,苹果的盘后股价一度下跌高达5.7%。

与苹果同样成绩不佳的还有两大手机芯片巨头,据界面新闻的报道,高通发布2023财年第一季度(截至去年12月底)财报,实现营收94.56亿美元,同比减少12%;非美国通用会计准则净利润为26.84亿美元,同比下滑27%。

高通公司称,手机需求仍然疲软,企业和工业部门情况也在恶化。但该公司表示,汽车芯片需求仍然强劲。高通的营收来源为技术许可业务(QTL)和半导体业务(QCT),2023财年第一财季,高通QCT业务实现营收78.92亿美元,同比减少11%,税前利润为21.83亿美元,同比下降30%。高通预计,2023财年第2季度(截至今年3月底)营收将约为87亿至95亿美元,较上一季度持平或降低8%,同比下滑11%至19%。

而据Donews的报道,联发科2月3日召开法说会,并公布了2022年第四季财报。具体来看,联发科2022年第四季营收新台币1,081.94亿元(约合人民币244.3亿元),较2022年第三季减少23.9%,较2021年同期也减少15.9%,创两年新低,毛利率48.3%,较2022年第三季减少1个百分点,较2021年同期也减少1.3个百分点,税后净利润新台币185.14亿元(约合人民币41.8亿元),较2022年第三季减少40.4%,较2021年同期减少38.6%,每股EPS为新台币11.66元。

看到这样的成绩单,相信很多人都会很诧异,作为最赚钱的手机产业巨头们,为啥会出现业绩集体下滑的现象?手机产业的寒冬到底还有多久?

二、手机产业的寒冬到底还要持续多久?

最近一段时间这些手机巨头的成绩单不及预期,其实也都是大家意料之中的事情,不过对于更多产业参与者来说,更关注的不是手机产业当下的不景气,而是这场寒冬到底还要持续多久?

首先,巨头业绩暴雷的背后是手机产业的下滑。无论是苹果的业绩暴雷,还是高通、联发科的集体不景气,其实都体现的是手机产业发展过程中所面临的巨大问题,全球消费电子市场需求在2022年大幅下滑,智能手机受冲击巨大。市场调研机构Canalys数据显示,2022年,全球智能手机市场出货量跌破12亿部,仅为11.93亿部,同比下降12%。其中,第四季度出货量为2.97亿部,同比下降18%,连续四个季度录得下跌。

这种下滑,已经不仅仅是中国一个市场的问题,而是整个产业都面临的巨大难题,在这样的情况下,手机作为大家最常用的移动互联网智能终端,却变得不再性感,不再吸引用户的目光,这可能才是产业最大的难题。不知道,大家有没有发现,前几年每年换手机基本上是大多数人的一个常态,然而现在这几年手机几年不换已经是司空见惯的事情,这种消费习惯的改变,可能才是各大手机产业参与方最关注的事情。到底什么发生了变化?为什么消费者都不愿意换手机了?这其中的原因又在何方呢?我们不妨更加详细地分析一下。

其次,为什么手机卖不动了?我们在研究手机为什么卖不动的时候,可能要从更多的角度来进行分析,也要考虑更多的因素:

一是疫情之后消费者的确更穷了。疫情三年多,对于整个世界消费市场的影响是极其深远的,疫情前大家对于市场可以说是信心十足,各家公司都在摩拳擦掌追求上市的脚步,当时消费者的收入虽然并不是特别高,但是整个市场的消费预期却非常充裕,大家敢于消费特别是敢于超前消费,这种消费预期让消费者愿意去提前消费,购买手机这些看上去很酷炫的产品,这就是消费者当时乐于消费的根源。但是,疫情之后,受到整个市场波动的影响,特别是众多企业被疫情冲击,整体消费的动力不断下降,消费者不仅不敢现在消费,对于未来的收入预期也是不确定性的,所以大家更愿意将钱存起来以备不时之需,消费预期遭到了较大的冲击,这就是整体消费不足的根源。表现在手机市场上,就是手机的消费更新周期快速延长,一台手机原先每年都要换新的,现在一台手机用几年是常态。

二是手机产业发展遇到瓶颈期。除了疫情影响消费之外,手机产业发展遇到瓶颈期也是当前最大的问题之一,手机产业发展到现在,原先驱动产业快速发展的安迪比尔定律出现了较大的问题,原先每年都有新的杀手级的应用出现,这些应用让手机需要不断更新换代处理器,用更快的处理器、更大的运存、更多的内存才能够满足市场的需求。所以,消费者基本上需要不断地更换最新款的手机来满足更好地使用产品,但是现在只要不是入门款的手机,大部分时候都可以良好地运行大部分的应用,由于未能持续出现那种具有极强市场影响力的杀手级应用出现,手机产业的更新换代速度也开始逐渐变缓,手机产业的发展瓶颈就此出现。

三是不同通信时代的差异正在缩小。相信经历过手机前20年市场变化的朋友都会知道,从2G到3G,从3G到4G几乎都是质的飞跃,2G时代、发短信是手机的唯一功能,当3G出现之后手机社交才能开始变得更加普及,发语音、发图片彻底改变了大家的生活方式。进入4G时代时候,用手机看电影、刷短视频成为了大多数人的生活选择,视频成为了市场的主流,4G的出现让用手机变得更加快捷,手机已经可以成为彻底和电脑相媲美的互联网接入终端。但是,进入5G时代之后,5G与4G的差异并没有被彻底抛开,很多人在使用的时候甚至为了更省电都不一定打开5G开关,由于缺乏足够改变消费者使用习惯的更新,让换手机也变得没有太大的意义。

四是手机硬件军备竞赛所带来的价格高昂。除了上面说的原因之外,手机硬件这些年可以说是价格居高,前几年千元智能机是大多数人买手机时候的选择,无论红米、魅蓝还是荣耀都在这个赛道上占据优势地位,然而这些年上游供应链的成本越来越高,让手机军备竞赛不断升级,如今已经很难买到好用的千元智能手机了,想要买到还行的手机至少要两千元左右,这也让用户更换手机出现了更多的顾虑。

第三,手机产业的寒冬到底还会持续多久?对于当前的手机产业来说,最大的问题其实是两件事,一件是消费预期的改变,一件是消费应用的革命性升级,只要这两个出现一个,就有可能终结当前的手机产业寒冬状态。

从消费预期的角度来说,当前的宏观经济市场依然处于疫情冲击之中,世界经济的不确定性依然存在,地缘政治冲突还在持续,世界经济尚未出现彻底筑底的情况,从筑底到复苏还有相当长的一段时间,所以从消费的角度来说,想要实现产业的全面复苏,依然需要一定的时间。

从消费应用的角度来说,当前最有可能彻底改变消费习惯的应用应该在两个方向:元宇宙和人工智能(AIGC),如果大家彻底开始用元宇宙进行生活、工作,对于手机硬件的需求就会快速增加,或者类似于ChatGPT这样的天量级应用快速普及,对于手机产业的影响也将非常深远。

但无论哪一种,都是短时间内难以看到的,所以对于当前的手机产业来说,估计还要忍耐一段时间的苦日子。