新能源汽车是继智能手机后又一划时代的颠覆，是现代汽车工业的“升维”攻坚战。智能汽车是汽车工业史上又一次伟大的范式转移，也是现代汽车工业走向互联网文明的“垓下之战”。

作为移动互联网浪潮下划时代的产物，智能手机与智能汽车的发展皆遵循着“交互的变革-架构的升级 -生态的演变”这一路径。

在此变革下，汽车的产品定位将由简单的出行工具延伸为“移动第三空间”的共享；汽车产业链的价值也将呈现“总量上升，重心后移”的趋势；而传统供应链格局也将被彻底打破，并驱动其从原先的垂直结构向扁平化网状模式发展，主机厂的角色将从制造商向服务商实现转型。

以“交互的变革”为起点。

交互体验作为最直接的触点，其创新性的设计是驱动用户产生消费的外在条件，同样也是智能产品实现普及的先决基础。

智能手机：以屏幕为突破口，凭借超大屏幕+多点触控的双重创新，赋予了手机在“视觉+触觉”能力上的升维，开启了人机交互的全新模式。

智能汽车：智能座舱中的全液晶仪表盘与中控大屏延续智能手机的交互方式，以视觉+触控的角度率先对近距离高频接触的座舱进行创新，并以此为基础，向触摸-语音-手势等多模态的交互方式演化，带来座舱的智能化升级。

“架构的升级”是实现功能快速迭代的内在动力。伴随着外在交互体验的趋同，功能的快速迭代将是产品在创新体验持续提升的内在动力，而该项能力实现的背后则是“架构升级”的稳步推进。

纵观历程，智能手机与智能汽车 的架构变革存在异曲同工之处，均在基于底层硬件、应用软件及通信技术的革新下，实现了产品架构从“机械定义-硬件定义-软硬件共同定义-生态定义” 的转变， 推动了智能手机与智能汽车，从功能性产品向智能化终端的代际突破，并使其产品的价值重心从硬件转移至软件层面 ，通过用户数据的反馈 +OTA 技术的完善，实现功能的快速迭代，为用户持续地创造消费价值，形成强大的用户粘性。

“生态的演变”，终局的畅想。

在交互与功能的双重驱动下，产品的生态边界将不断向外延伸，其价值也将被全面重塑。其中，智能手机通过 OTA 级实现了性能的提升，以及使其具备了承载更多应用的能力，而应用的丰富也将驱动手机的生态边界不断拓 展，最终成为万能的 “场景性工具”。

区别于智能手机的应用生态，智能汽车在实现车内场景化的完善外，其 OTA 能力的输出将更聚焦于自动驾驶的实现，为汽车配备“ 隐形司机”，解除其作为移动工具的桎梏，成为真正的“移动第三空间”。

阵营的并立，模式的延续。

在智能手机与智能汽车的发展历程中，均诞生了两大核心阵营，并形成了在模式上的对垒：

1)“苹果”模式 ：

智能手机：苹果通过自研芯片+操作系统的战略，打造“fast system”，并依靠优化调整结构，实现软件在硬件基础上的快速迭代；

智能汽车：特斯拉选择将其汽车架构直通终点至中央计算平台架构，并将自研的“Autopilot 系统+FSD 芯片” 进行垂直整合，实现了在性能上的全面赋能。同时，采用独特的“影子模式”， 打造海量数据+算法的研发迭代闭环，以实现在自动驾驶能力上的绝对领先。

2)“安卓”模式：

智能手机：安卓系厂商通过开放硬件+开源软件的合体， 形成从芯片-操作系统-应用-终端的联盟合作，与苹果实现对垒；

智能汽车：传统车企受制于自身在芯片研发及算法能力上的不足，多以“规则制定者” 的角色出发，倾向于在不同域中选择优质的供应商进行合作，以“联盟的形式”展开差异化竞争。

智能汽车是继智能手机后“人与机器”共舞的最新戏码，其主线也延续着智能手机的发展脉络：从交互的变革-架构的升级-生态的形成实现迭代变化。无论是产业格局的演变还是其价值链的转移，“软件”均是其中最为关键的变量。同时，我们认为，在“新四化”的背景下，智能汽车将迎来远超 10 年前智能手机产业链的史诗级机遇。

智能汽车产业链的爆发，智能座舱先行。汽车智能化的起步延续着智能手机的发展脉络，汽车设计厂商将率先从视觉+触控角度对近距离高频接触的汽车座舱进行智能化创新。

自动驾驶计算平台演进方向— —芯片+算法协同设计。在未来计算平台的演化中，未来芯片有望迎来全新的设计模式——应用场景决定算法，算法定义芯片。

V2X 循序渐进。作为 5G、云计算、大数据等新技术和智能网联汽车的结合点，车联网是未来智慧交通发展的主攻方向。

V2X产业需要“车”、“路”、“网”三管齐下，形成车路协同进化的产业格局。V2X 技术要想发挥出设想的完美效果，需要三管齐下，车端、路测、通信链路都需要进行相应布局。

总结：

智能汽车是继智能手机后又一划时代的颠覆，但其所带来的规模性影响以及市场增量都将远超手机。在“新四化”的背景下，EE 架构的升级将驱动汽车产业的价值重心从硬件向软件转移，行业的游戏规则也将被重新定义，无论是传统的 Tier1、Tier2，亦或是新兴的 Tier0.5 都将迎来史诗级的机遇。

智能汽车产业的巨变已启动，其所孕育的投资机会将会比 10 年前智能手机产业链更加惊人!继续重点关注中科创达、德赛西威、四维图新、道通科技；建议关注千方科技 、锐明技术、万集科技、鸿泉物联等。