​2月18日，新冠肺炎实时数据向全国人民传达了一个好消息：新增的确诊与治愈数量极为接近，一场反攻似乎要开始了。

此时，微贷网以一个含蓄的方式对其业务做了调整，用16个字总结就是：不发新标，充值暂停，先退本金，利息待定。值得一提的是：微贷网并不认为这一系列举动是清盘。

不管是否清退，微贷网在P2P业务上的结局，业内人早已心知肚明，此时、此举的好处就是少一点关注，多一些空间。

P2P网贷的故事，最终还是要落幕的呀，很多事情在数年前就已经注定。

1、微贷“那一代”

2016年，我第一次接触微贷网是在其C轮融资发布会上，该轮融资金额为10亿元。

10亿元虽然金额不小，却没有多到让人吃惊的地步。2014~2016年正值双创热潮和互联网金融监管红利，融资不断，尤其是2015年宜人贷就登陆美股成为P2P第一股让这个行业的发展进入高潮，虽然它现在喜欢叫自己金融科技第一股。

网贷天眼数据显示：仅2015年网贷行业就发生121次融资事件，总金额达187.812亿元，并预测行业还有5年上升期。一位友人曾感慨：那几年，一周好几个发布会。

（曾经的明星平台多已湮没于历史）

不过，即便如此，好公司还是会发出不一样的光，还记得，微贷网的C轮融资发布会上有两个有意思的细节：

一个是汉鼎宇佑集团董事长王麒诚在台上对着新加入的投资者说：你来晚了；他还预言：微贷网成为上市公司是肯定的。王麟诚的赞扬不难理解，因为投资微贷网让汉鼎宇佑赚的钵满盆盈。

另一个则是微贷网掌舵人姚宏在演讲时，错将“我们这个团队”，说成了“我们这个团伙”，台下没有嘘声，而是一片掌声掩盖了这个小尴尬。姚宏的人缘应该不错，毕竟他一直是以老实人的形象出镜的。

在P2P网贷行业发展好的那几年，很多上市公司乐于掺一脚，要么间接投资，要么直接布局，而汉鼎宇佑则是选择“两条腿走路，四只手获利”。

2015年汉鼎宇佑计划定增24亿元，其中17亿用于打造互联网金融平台，而实际募集资金净额约为13.83亿元，据其往期公告显示，这部分资金用于投资“基于智慧城市的互联网金融平台建设”和“补充营运资金”，其中用于前者的资金约为6.83亿元，而承载着这项重任的载体是鼎有财。

这次定增除了真金白银白，还让汉鼎宇佑股价大涨，受益斐然，不过鼎有财的表现却是乏善可陈。2018年汉鼎宇佑宣布终止“基于智慧城市的消费金融平台”项目和“基于智能技术的新商业运营项目之体验式商业”项目，结余募集资金1.9亿元用于永久补充流动资金。

汉鼎宇佑在P2P网贷上从来没有特别大的成就，但获利却不是一般的大。聪明的资本。

汉鼎宇佑的操作，在2015年算不上新鲜，有甚者如毫无底线，通过改名大玩资本游戏的匹凸匹（现ST岩石）；再比如真的all in网贷，如今却麻烦缠身的熊猫烟花（现名熊猫金控）。

这一代的P2P平台和背后的资本们意气风发，也是幸运的，融资好拿，投资者的接盘侠也多。我清楚的记得，2015年我的第一位老板靠一个能敲的耳机拿到了千万级投资，而我的第二个老板，一个连续创业者靠一个没用户的App拿到了大几百万融资，那是创业者的黄金时代，好像什么样的创业项目都能拿到投资，更何况是概念火爆的P2P网贷。

微贷“那一代”，好像所有人都是风光无限的。

2、问题出在哪里？

如王麟诚的预言，微贷网上市了，但是微贷网的前程却充满了不确定性。

2018年网贷雷潮和2008年金融危机是多么的神似：越来越差的资产、四处弥漫的期限错配、某些部门的失误，在几点星星之火的引爆下，形成了不可逆的恐慌。

虽然之前监管三令五申不准期限错配，但稍有实力的P2P平台都采取理财计划或自动投标的产品和服务，除了滋生期限错配之外还有假标、自融。

2018年，还有一件大事，就是扫黑除恶拉开大幕，这直接与网贷行业的贷后催收环节产生冲突，作为P2P行业的车贷一哥，微贷网受到的冲击也很大，因为车贷客户逾期，催收人员上门催收面临的不只是来自借款人的危险，更可能被定性为黑恶。

扫黑除恶影响的不只是网贷一个行业，而是整个金融行业，因为一个无法改变的事实是：催收，哪有那么“白”，如果“白”的手段能让人还钱，哪还需要催收？

最终，在滚滚天雷和越来越差的从业环境之下，过去从事供应链金融、房贷、车贷的网贷平台逐个倒塌，他们中的幸存者都将目光投向了现金贷，其中不乏P2P上市公司，微贷网也不例外，最后很多现金贷有了一个新名字714高炮。（注：广义的现金贷，不全是714高炮）

但随后的2019年，714高炮又遭遇严打，种种利空让许多网贷上市公司们业绩下滑，股价暴跌成了白菜价，一位友人和我说：2019年，我靠做空同行赚了不少钱。

2020年，新冠肺炎凶猛袭来，全民进入抗疫大潮，但是也有些不尽人意的地方，比如某地政府在疫情刚开始时候的迟钝反应，比如某红会爆发出的丑闻，比如我泱泱大国，竟全民买不到的口罩，比如那被冤枉的李文亮医生。

金融风险和疫情，是截然不同的两个事物，但是它们的爆发有的是必然，有的是偶然，但是它们能够传播成为一场灾难，背后都有一个共同点：我们，总是习惯于在顺势的时候，过于乐观的估计未来，导致我们阶段性丧失了面对灾难的能力。

祖先训诫我们：生于忧患，死于安乐。

在2008年金融危机之前，人民过于乐观的相信泡沫；2018年网贷雷潮之前，人们过于乐观的相信网贷；而2020年新冠肺炎之前，人们过于乐观的相信眼前的一切。

当西贝称自己活不过三个月，当K歌之王黯然裁员，当中小企业都在盘算着流动资金，当民众都在担心银行账户的余额，我们才发现，在灾难面前，我们的抵抗能力远远不足。